Business Studies - 0450 CIE

The Main Sources Of Finance:

Overzicht

Every business needs money: to start up, to pay day-to-day bills, and to grow. But where should that money come from? Borrow it, raise it from owners, sell shares, or use profit the business has already made? Each source has a cost and a catch, and choosing the wrong one can be as damaging as having no finance at all.

In this lesson you will sort the main sources of finance into internal and external, and short-term and long-term, meet newer options such as micro-finance and crowdfunding, and learn the factors that decide which source is best. By the end you will be able to recommend and justify a source of finance for a given business.

Doelstellingen

  1. Internal sources and external sources with examples
  2. Short-term and long-term sources with examples, e.g. overdraft for short-term finance and debt or equity for long-term finance
  3. Importance of alternative sources of capital, e.g. micro-finance, crowd-funding
  4. The main factors considered in making the financial choice, e.g. size and legal form of business, amount required, length of time, existing loans
  5. Recommend and justify appropriate source(s) of finance in given circumstances

Lesnotitie

The source of finance affects a business's costs, risk and even who controls it. Matching the right source to the right need, short-term finance for short-term needs, long-term for long-term, keeps a business healthy. Exam questions very often ask you to recommend and justify a source, so understanding the choices and the factors behind them is essential.

Beschikbaar in de Green Bridge-app

Download de Green Bridge CBT-app op je telefoon of computer voor toegang tot volledige lesnotities, oefenvragen en meer.

Volledige lesnotities met diagrammen
AI-gestuurde leerassistent
Offline studeren, altijd en overal
Beschikbaar voor Android, Windows, macOS en Linux

Lesevaluatie

Gefeliciteerd met het voltooien van de les op The Main Sources Of Finance:. Nu je de sleutelconcepten en ideeën, het is tijd om uw kennis op de proef te stellen. Deze sectie biedt een verscheidenheid aan oefeningen vragen die bedoeld zijn om uw begrip te vergroten en u te helpen uw begrip van de stof te peilen.

Je zult een mix van vraagtypen tegenkomen, waaronder meerkeuzevragen, korte antwoordvragen en essayvragen. Elke vraag is zorgvuldig samengesteld om verschillende aspecten van je kennis en kritisch denkvermogen te beoordelen.

Gebruik dit evaluatiegedeelte als een kans om je begrip van het onderwerp te versterken en om gebieden te identificeren waar je mogelijk extra studie nodig hebt. Laat je niet ontmoedigen door eventuele uitdagingen die je tegenkomt; beschouw ze in plaats daarvan als kansen voor groei en verbetering.

  1. Which is an internal source of finance? A. a bank loan B. retained profit C. a share issue D. a government grant Answer: B
  2. Which source of finance is available only to limited companies? A. owner's savings B. issue of shares C. overdraft D. trade credit Answer: B
  3. The most suitable source to cover a short-term cash shortage is: A. a 25-year debenture B. an overdraft C. a new share issue D. selling the factory Answer: B
  4. Raising finance from many people who each invest a small amount online is called: A. factoring B. crowdfunding C. leasing D. hire purchase Answer: B
  5. A general rule when choosing finance is to match the source to the: A. colour of the product B. use and time period of the need C. number of competitors D. weather Answer: B

Beschikbaar in de Green Bridge-app

Download de Green Bridge CBT-app op je telefoon of computer voor toegang tot volledige lesnotities, oefenvragen en meer.

Volledige lesnotities met diagrammen
AI-gestuurde leerassistent
Offline studeren, altijd en overal
Beschikbaar voor Android, Windows, macOS en Linux

Beschikbaar in de Green Bridge-app

Download de Green Bridge CBT-app op je telefoon of computer voor toegang tot volledige lesnotities, oefenvragen en meer.

Volledige lesnotities met diagrammen
AI-gestuurde leerassistent
Offline studeren, altijd en overal
Beschikbaar voor Android, Windows, macOS en Linux

Oefen Proefexamenvragen

Wilt u proefexamenvragen over The Main Sources Of Finance: oefenen? Download de Green Bridge CBT-app voor toegang tot proefexamenvragen en volledige oefentoetsen over dit onderwerp.

Download de app in de Google Playstore

Alles wat je nodig hebt om uit te blinken in JAMB, WAEC en NECO.

Green Bridge CBT Mobile App
Persoonlijke AI Leerchat Assistent
Duizenden JAMB-, WAEC- en NECO-examenvragen uit het verleden.
Meer dan 1200 lesnotities
Offline ondersteuning - Leer altijd en overal
Dienstregeling Groene Brug
Literatuursamenvattingen & Potentiële Vragen
Volg je prestaties en vooruitgang.
Diepgaande Uitleg voor Uitgebreid Leren